賣出看漲期權可保護其期貨

『壹』 賣出看漲期權的交易策略

賣出看漲期權是投資者對後市不看漲，且下跌成分居多，屬於溫和看空的交易策略，所以，選擇賣出看漲期權的時機，最好是在投資者預估至到期日，標的物價格將處於小跌格局或認為標的物價格根本不可能到達損益平衡點。比如，9月1日，一投資者賣出1000手（1噸/手）CF511C14200，收取權利金為68元/噸，此時賣出的看漲期權損益平衡點14200+68=14268。
情景1：最佳狀況——標的物果真下跌。至到期日期貨價格處於損益平衡點之下，則獲利。最大獲利點是期貨價格跌破或處於執行價格之下。
期貨價格下跌可分為急跌、緩跌（或以盤代跌）。造成期貨價格急跌，可能是某一重大利空因素發生。賣出看漲期權後，期貨價格出現急跌，對投資者來說有喜有憂。喜的是只要期貨價格位於損益平衡點之下，就可賺取全部權利金；憂的是，就算大跌特跌，最大收益也只是權利金那麼多。比如，上述的看漲期權，即便期貨價格一直維持在14000以下，最大收益=68×1000=68000元
情景2：次佳狀況——標的物出現緩跌。只要至到期日，期貨價格處於底部支撐或形成狹窄振盪格局，基本上應有小幅獲利。但是，如果投資者選擇平倉，則獲利將很小。
如果說，投資者不想太早平倉，又希望能提高獲利，此時可以：（1）搭配賣出較低執行價格的看跌期權；（2）搭配賣出同一執行價格的看跌期權。
情景3：最差狀態——標的物不跌反漲。如果處於緩漲，為避免損失無限擴大，除非平倉出局，否則，應採取穩健的做法進行避險。選擇平倉，條件應該是投資者認為短線緩漲，已明顯看出多頭主力的意圖。反之，如果投資者認為上漲只是曇花一現，至到期日還會下跌，此時可搭配買進看漲期權或期貨多單。
由於賣出看漲期權屬於風險比較大的策略，按照正常情況，在損益平衡點之上應設立止損點，一旦急漲，就可以停損出場。

『貳』 賣出看漲期權和賣出看跌期權的區別能不能舉個例子說

因為「看漲期權」未來的上漲價格幅度越大，當前賣出的損失越大。當未來上漲價格幅度超出當前預期范圍很多，未能在未來價格上漲時賣出取得收益，才能叫「有無限大損失」。期權，就是在未來一段時間，能夠取得預期收益的權益，包括期貨、資產的遠期合約等等。看漲期權，就是在未來一段時間，價格一定會上漲的預期收益。比如，你手裡有10000盎司黃金合約，價格是每盎司1100美元，交割日是2016年10月6日；所有機構跟投資者都預測，到交割的時候，每盎司黃金的價格會漲到1999美元。但是由於種種原因，這10000盎司黃金合約，現在必須平倉，那麼現在的價格相對於預測到的1999美元，就損失了899萬美元；如果交割日的價格是2100美元，那麼損失就是1000萬美元，交割日價格越高，損失就越高，這就是「無限大」的概念。

『叄』 某投資者賣出了某份期貨合約的看漲期權，則下列說法正確的是( )。

C
答案解析：
[解析]
賣出看漲期權，獲得了權利金，如果到期日價格低於協定價格，合約不履行，則該投資者不會蒙受損失。

『肆』 有賣出看漲期權，怎麼沒有賣出看漲期貨

賣出看漲期權，就=你認為它會跌，所以你可以直接在期貨裡面做空，就是賣出期貨合約，而不是賣出看漲期貨，呵呵！全世界也沒有這么個說法

『伍』 關於出售有保護看漲期權計算題。

不計算其他費用的話，到期110美元時。股票市場虧損為（116-110）*2000=12000，期權市場盈利為權利金6*100*20=12000，盈虧正好相抵；到期140美元時，股票市場盈利為（140-116）*2000=48000，期權市場虧損為（140-120）*2000-12000=28000，總的盈利為20000美元。

『陸』 賣出看漲期權和賣出看跌期權的區別

期權是一種選擇權，是持有者付出一定成本而獲得的，在某個時間段內，以雙方約定的價格購買或者出售一定數量的某項資產的權利。區別如下

看漲期權：就是價格漲了才買，賦予期權持有人在價格到期前，以執行價格購買標的資產的權利。

例如：執行價格為80元的甲公司股票2月份到期的歐式看漲期權（只允許其持有者在到期日當天執行的期權。此外，還有美式期權，就是允許股票持有人在期權合約到期日或者到期日前任何時間執行的期權。還有其他期權，暫不展開討論），賦予了持有者在到期日以80元價格購買甲公司股票的權利。如果看漲期權的執行價格低於當前股市的市價，則看漲期權處於實值狀態；如果看漲期權的執行價格高於當前股市的市價，則看漲期權處於虛值狀態；看漲期權的執行價格等於當前股市的市價，則看漲期權處平價狀態。

看跌期權，標的資產價格跌了才買，與上述的看漲期權相反。賦予期權持有者在到期日或之前以確定的執行價格出售某種資產的權利。

例如：執行價格為70元乙公司的股票是在2017年3月份到期的歐式看跌期權，就賦予其持有者在到期日以70元價格出售乙公司股票的權利！如果看漲期權的執行價格高於當前股市的市價，則看漲期權處於實值狀態；如果看漲期權的執行價格低於當前股市的市價，則看漲期權處於虛值狀態；看漲期權的執行價格等於當前股市的市價，則看漲期權處平價狀態。

拓展資料

空頭看跌期權真正的風險來自於目前市場價值和敲定價格之間的差異再減去你賣出看跌期權所獲得的權利金。這就告訴了人們一個賣出無保護看跌期權時的保守投資准則：如果風險水平被權利金抵扣後的價格你認為是這支股票的合理價格，那麼賣出無保護看跌期權就是穩妥的，不過必須是你情願以此價格購買股票。一旦空頭看跌期權履約，你可以只是持有股票，等待價格反彈，或者通過賣出有保護看漲期權彌補賬面虧損。關鍵是，在有些情況下，即使你是一個保守型投資者，你仍然也可能想要賣出無保護看跌期權。

考慮一下這種情況，股價的下跌已經成為整個市場范圍內價格下跌的一部分。你相當確定在不久的將來價格會反彈；但是考慮到公司的基本面、每股收益、分紅歷史以及每股賬面有形價值，當前的價格水平是相當低廉的。在這種情況下，你可能不會立刻買入股票，因為你有兩個關於期權的選擇。你可以投資看漲期權，以期從價格反彈中獲利，但這需要資金的投入；或者你可以賣出無保護看跌期權並得到權利金。資金流入總是比流出要好，不過作為賬戶上資金增加的代價，你也要承擔履約的風險。不管怎樣，只要你非常確信價格在不久的將來會上漲，此時賣出無保護看跌期權就比其他時候面臨著更低的風險。例如，當股價已經急劇上漲，賣出看跌期權同買入看漲期權一樣是個魯莽的不合時機的決定。我們認為價格會以某一特定方式運行，並且當我們發現超買和超賣的情況時，適時選擇期權策略是值得信賴的。這些情況都為選擇期權交易時機創造了機會，並且無保護看跌期權可以通過構造而帶來更大的機會，而相伴的風險卻相對較低。

『柒』 賣出看漲期權是什麼意思

我們把賣出看漲期權分拆開倒著看，CC-期-權-小編來詳細講解：
期權：可以理解為遠期的一個權-利。
看漲：你覺得任何一種商品或者是股-票，或者是指數，在未來一定的時間內會上漲。
賣出：這個你可以理解為把權-利-賣給別人，你成為義務方，你的對手就是權-利方！
好了我們現在通俗的說一下：你把未來某個到期日買入的權利賣給了別人。如果你覺得接下來一個月之內雞蛋價格不會再上漲，於是乎你賣出雞蛋的一個看漲-期權行權價為3000元一噸，收到較少的權利金，如果一個月以後到期日雞蛋現貨漲到了4000一噸。那別人找你行-權的話，你必須還是要以當初約定3000元一噸的價格賣給別人。
別人找你要雞蛋，不管你從哪裡弄，從市場買也好，高買低賣給別人，那你一噸是不是虧損1000塊錢，其實也虧不了1000，因為你還有收取的一部分權利金。

『捌』 為什麼為了防範所持股票下跌風險，只有賣出期貨合約才行

買入看跌齊全當然是可以的，這是現在國內還沒有期權。5月會推股指期權，但是沒有個股期權不知道什麼時候才會推出，應該不會遠了。賣出看漲期權當然是可以的，但是風險敞口不完全暴露，達不到完全對沖的目的。全手碼，希望樓主採納。

『玖』 期貨：執行價格為250，市場價格為300的賣出看漲期權，屬於實值期權還是虛值期權 詳細解釋一下。

當然是實值期權。
因為市場價格-執行價格大於0的看漲期權就是實值期權。

『拾』 為什麼賣出看漲期權會有無限大損失

因為「看漲期權」未來的上漲價格幅度越大，當前賣出的損失越大。
當未來上漲價格幅度超出當前預期范圍很多，未能在未來價格上漲時賣出取得收益，才能叫「有無限大損失」。
期權，就是在未來一段時間，能夠取得預期收益的權益，包括期貨、資產的遠期合約等等。
看漲期權，就是在未來一段時間，價格一定會上漲的預期收益。
比如，你手裡有10000盎司黃金合約，價格是每盎司1100美元，交割日是2016年10月6日；所有機構跟投資者都預測，到交割的時候，每盎司黃金的價格會漲到1999美元。
但是由於種種原因，這10000盎司黃金合約，現在必須平倉，那麼現在的價格相對於預測到的1999美元，就損失了899萬美元；如果交割日的價格是2100美元，那麼損失就是1000萬美元，交割日價格越高，損失就越高，這就是「無限大」的概念。