你購買了一筆500份黃豆期貨合約

1. 期貨保證金問題！~跪求答案啊

在第一個交易日，當結算價為205元時，那麼你的浮動盈利為5*500=2500元，那麼你的保證金賬戶的價值為12500元
同理，當結算價為197元時，那麼你的浮動虧損為3*500=1500元，此時保證金賬戶的價值為11000元，當結算價跌至190元時，那麼你的浮動虧損為10*500=5000元，保證金賬戶的價值為6000元。
若規定維持保證金為7000元，那麼在第三天交易所要求你支付的變化保證金是7000減去6000等於1000元。
有什麼不明白的請咨詢：冠通期貨秦皇島營業部講師黃偉民
聯系電話：0335—3070858

2. 期貨題目

在不考慮交易成本的情況下，贏利=3*（2560-2500）*10+2*（2530-2500）*10=2400
問題2：2400/5/10=48。2500+48=2548。當價格上漲到2548元每噸時，平倉，才能保證自己不虧損

3. 如果該公司在6月2日不賣出空頭期貨合同而是直接利用多頭期貨合同進行實物交割的話，這樣是不是更劃算呢

這個案例是個買入套期保值操作案例， 其主旨是揭示 基差變動對套期保值效果的影響。 如果單純考慮價格的話 ，理論上按照你所說的 企業 買入期貨合約之後 不平倉賣出 而是選擇到期交割接貨也是可以的，但是在實際操作中 企業要考慮 幾個方面：1 期貨倉單大豆品級質量是否符合企業實際需求 2 大豆交割庫都在大連地區，企業交割操作 考慮運費等成本是否劃算 3 交割結算價 與期貨盤面盈虧 結合後 交割是否有利潤，還是會造成比基差損失10元 更大的虧損。
另外 飼料企業需求的是豆粕 而非大豆。

4. 期貨交易只要交保證金就能進行買賣的嗎能不能詳細舉個例子（假設是買大豆2手那麼保證金要多少）謝謝

保證金一般為期貨合約的百分之八到百分之十三，大豆的保證金一般是百分之八，舉例說假如大豆現在是4000元一噸，而一手合約是10噸，那你所需交納的保證金即為4000×10×8％=3200.也就是說你交易一手大豆需要3200元的保證金即可。最簡單的說法就是你只需用3200元就可以進入期貨市場進行大豆商品的交易

5. 問一個關於期貨「賣出」的問題

期貨的本質是與他人簽訂一份遠期買賣商品(或股指、外匯、利率)的合約.

做多一般容易理解,下面拿做空小麥為例(簽訂賣出合約時賣方手中並不一定有貨)解釋一下做空的原理:

您在小麥每噸2000元時,估計麥價要下跌,您在期貨市場上與買家簽訂了一份(一手)合約,(比如)約定在半年內,您可以隨時賣給他10噸標准麥,價格是每噸2000元.(價值2000×10=20000元,按10%保證金算,您應提供2000元的履約保證金，履約保證金會跟隨合約價值的變化而變化。)
買家為什麼要同您簽訂合約呢?因為他看漲.
簽訂合約時,您手中並沒有麥.您在觀察市場,若市場如您所願,下跌了,跌到每噸1800元時,您按每噸1800元買了10噸麥,以每噸2000元賣給了買家,合約履行完畢(您的履約保證金返還給您).您賺了:
(2000-1800)×10=2000(元)(手續費一般來回10元,忽略)
實際操作時,您只需在2000點賣出一手麥,在1800點買平就可以了,非常方便.
如果在半年內,麥價上漲,您沒有機會買到低價麥平倉,您就會被迫買高價麥平倉(合約到期必須平倉),您就會虧損，而同您簽訂合約的買家就賺了。
假如您是2200點平倉的,您會虧損:
(2200-2000)×10=2000(元)+10元手續費.

6. 期貨計算題

第一題，理論價格是：現貨價格+持倉成本
持倉成本包括倉儲費、保險費、資金佔用的利息，這里是三個月
所以理論價格是8.2+（0.025+0.005+0.01）*3=8.32美元/蒲式耳
套公式的話，空頭套保基差走強盈利，原來的基差是現貨價格減去期貨價格=-持倉成本，也就是-0.12美元/蒲式耳，那麼後來的基差應該是-0.08美元/蒲式耳
套公式簡單一些，不過這道題可以不套公式，因為成交價已經給出，現貨盈利0.12美元/蒲式耳，期貨虧損0.08美元/蒲式耳就可以了，所以期貨價格是8.32+0.08=8.4美元/蒲式耳，基差是8.32-8.4=-0.08美元/蒲式耳

第二題
1）套期保值者的目的是迴避價格波動，所以還是做套保。顯然買入套保者願意套保，建立11月多頭套保頭寸。這里還有可能的操作是移倉，也就是把原先的9月多頭套保頭寸平倉，建立新的11月多頭套保頭寸。盡管賣出套保很可能在期貨市場虧錢，但還是應該以生產經營活動為主，不應該存在僥幸心理，所以操作是賣出11月合約，當然也有可能是移倉，將合約換月。
套利者買入遠月合約（買入11月），賣出近月合約（賣出9月），做牛市套利。
投機者買入近月和遠月合約，以期合約價格上漲獲利。
2）如果我有很多錢的話，我會做套利，以穩為主。但是我沒有那麼多錢，而我又想很快發財，不得不投機。這道題的意思是看你是否明白跨期套利比投機風險小一些，所以你最好寫「我會套利，因為套利風險小，投機風險太大」。隨便寫點別的理由也行，比如我不喜歡投機，或者我不喜歡冒險。
3）買入套保者有盈利，如果當初買入的是9月合約，則盈利250元/噸，如果當初買入的是11月合約，則盈利280元/噸，但他的現貨成本也將上升。
賣出套保相反，9月合約虧損250元/噸，11月合約虧損280元/噸，他們在現貨市場上會有更多盈利。
所有套保者，無論在期貨市場上盈虧如何，他們的生產經營活動都得到了保護。
牛市套利者因為基差從-20走弱到-50，盈利30元/噸。
投機者如果做多9月合約，因為自然人無法持倉進入交割月，所以會在7月中旬被迫平倉或被強制平倉，因為沒有給出7月價格，所以無法分析盈利。如果做多11月合約，盈利280元/噸。

7. 關於期貨合約的問題

朋友你說的沒錯,這就是用白話講的最通俗的意思.實際期貨就好像是我們做生意，低買高賣，只不過你買進的不是實際的貨物，而是合約，你所付的不是貨物的全款，而是一定比例的保證金，但你實際獲利的金額則是買賣之間的實際差價。當然你舉得例子只是做多時的例子，反過來做空也是同樣的道理。不知你現在是為應付考試還是學習實盤操作，不論怎樣祝你好運！別忘給我好評喲，呵呵呵！！！

8. 如果我想對大豆進行保值，是進行期權操作，還是進行期貨操作，望高手能夠詳細解答一下期權與期貨的差別

買入看漲期權原理圖

http://image2.sina.com.cn/cj/imgtable/.jpg

賣出看跌期權原理圖

http://image2.sina.com.cn/cj/imgtable/.jpg

期貨保值原理圖

9. 有人說，買入一份外匯期貨合約並不意味著你擁有了一筆外匯，而是意味著你下了一個該外匯匯率將上升的賭注

這個說法不是很正確。
比較官方的定義：期貨合約引指由期貨交易所統一制訂的、規定在將來某一特定的時間和地點交割一定數量和質量實物商品或金融商品的標准化合約。

簡單地說，你買入一個期貨合約，其實意味著你承諾要在未來某一天（期貨合約上有規定是什麼時候）以一定價格（也在合約上會規定），買入、或賣出期貨合約上約定的標的（如商品、外匯、股票等）。如果在未來買入，就是多頭，如果在未來賣出，就是空頭。

如果你處於多頭的位置，就是約定在未來某天以某個價格買入外匯，那麼你應該會預測未來那個時間，這個外匯的價格比你約定的價格要高，所以也可以說你是看漲的。
相反，如果處於空頭的位置，就是未來賣出，就是看跌的。

10. 期貨知道賣價，買價，前一筆成交價，怎麼算出下一筆成交價。

這個應該不會出現的吧，賣出價2100，人家2103買入，早八輩子就成交了，不可能還掛在那裡！