期權期貨都需要繳納保證金嗎

① 期權交易和期貨交易的保證金制度有什麼不同請說明，謝謝！

期權買賣時，價格是你需要繳納的期權費，如果你行權，還要繳納買賣股票的費用。比如期權價格是5元/股看漲期權，行權價格是30元/股，到期時股票價格50元/股，你打算行權而不是只吃差價，那麼，你還有繳納30元/股的資金。

期貨的保證金是貨款的一部分，如果你選擇交割(假設你有權進行交割)，你只需要補足差價就可以了。比如10%的保證金，交割時，只要補足90%。

② 個股期權賣出平倉需要繳納保證金嗎

賣出開倉，即投資者賣出個股期權。和買入開倉享有權利不同，賣出開倉意味著需要背負相應義務。因此，買入開倉僅需支付期權權利金，而賣出開倉則需要投資者繳納足額保證金才能開倉。
投資者保證金賬戶中的保證金可分為兩塊：交易保證金+結算準備金。交易保證金直接參與倉位頭寸的初始建立和維持，結算準備金是除了交易保證金以外的多餘資金以備於每日無負債結算。當結算準備金低於0時（即交易保證金不足），投資者將收到保證金催繳電話（margin call），若不能按時補足足額保證金，將會面臨現有部分或所有倉位頭寸被強行平倉。
投資人衍生品保證金賬戶當日結算準備金=上一交易日結算準備金+當日入金-當日出金-當日新開合約佔用保證金+當日平倉釋放的保證金+權利金收入-權利金支出-相關費用。交易所交易系統前端控制將不包括相關費用計算。
認購期權初始保證金（initial margin）＝{前結算價+Max（M×合約標的前收盤價-認購期權虛值，N×合約標的前收盤價）}*合約單位；
認沽期權初始保證金（initial margin）＝Min{前結算價+Max［M×合約標的前收盤價-認沽期權虛值，N×行權價］，行權價}*合約單位。
其中，認購期權虛值=Max（行權價-合約標的前收盤價，0），認沽期權虛值=max（合約標的前收盤價-行權價，0）。
為了規避期權賣方的違約風險，賣出的頭寸在每日收盤後，保證金賬戶里的資金不得少於維持保證金，維持保證金的計算公式如下：
認購期權維持保證金（maintenance margin）＝{結算價+Max（M×合約標的收盤價-認購期權虛值，N×合約標的收盤價）}*合約單位；
認沽期權維持保證金（maintenance margin）＝Min{結算價 +Max［M×合約標的收盤價-認沽期權虛值，N×行權價］，行權價}*合約單位。
其中，認購期權虛值=Max（行權價-合約標的收盤價，0），認沽期權虛值=max（合約標的收盤價-行權價，0）。
根據上交所規定，M=25%、N=10%是最低保證金收取標准，券商會根據自身情況調整這兩個參數，但不能低於交易所的收取標准。

③ 金融期貨需要交納保證金，金融期權要期權費，保證金比期權費便宜嗎，不然為什麼金融期貨比金融期權便宜

期權的費用，交了就沒了（作為期權的買方），就給了期權的賣方。而且根據執行價格的不同，期權的費用也差異很大的，從特別便宜的到特別貴的，都有，看你選擇什麼執行價格了。

期貨的保證金只是在那兒放著，雖然可能會增加減少，最後可能還是你的，只是一個保障的性質。

從大額合約上看，通常期貨比期權便宜。期權若不是貴在有選擇權上，誰還去花錢買他？

④ 「期權」的保證金為多少

期權買方最大的損失是權利金，所以只需要支付權利金即可，不用繳納保證金。
期權賣方需要繳納保證金，以保證其履約能力。
大商所期權交易實行交易保證金制度。單腿期權合約方面，期權賣方交易保證金的收取標准為：期權合約結算價×標的期貨合約交易單位+MAX[標的期貨合約交易保證金-期權虛值額的一半，標的期貨合約交易保證金的一半]。
針對期權交易不同的持倉組合，交易所系統中也將支持組合保證金收取方式。待期權交易施行一段時間後，將根據市場運行情況適時推出。
一、國際交易所情況
(一)單腿期權合約保證金收取方式
理論上，單一期貨期權保證金主要有兩種：傳統模式和Delta模式，保證金標准均考慮單一合約的次日最大損失：一是平倉時需要支付的權利金;二是平倉時可能出現的虧損。具體來看：
一是大商所擬採用的傳統保證金收取模式，保證金=期權合約結算價×標的期貨合約交易單位+MAX[標的期貨合約交易保證金-1/2期權虛值額，1/2標的期貨合約交易保證金]。國際上，CBOE長期採用傳統保證金模式，在參數設置上有所區別。傳統模式風險覆蓋程度較高。
二是Delta模式。期權保證金=權利金+|Delta|*期貨保證金，期權保證金範圍在{權利金，權利金+期貨保證金}，保證金水平相對低於傳統模式，虛值期權下，由於Delta值范圍在0至0.5之間，Delta模式保證金相對更低。每日結算後，Delta的取值是隨著合約價格變化不斷變動。
(二)期權組合保證金收取方式
對期權交易實施組合保證金優惠是目前國際市場的通行做法。CBOE交易所對期權套利客戶共提供了10餘種組合保證金標准，較為主流的期權組合保證金系統是CME的SPAN系統和OCC的STANS系統。
二、大商所保證金制度的設計原則
大商所期權保證金的設計分為兩個層面：
(一)單腿合約
從單腿合約保證金收取思路而言，採用傳統模式主要出於三點考慮：一是國內期權工具屬於新興產品，在發展初期實行傳統模式較為合理。二是設置較高的保證金水平，更有利於防範市場風險，確保新工具的安全運行。三是傳統模式保證金計算較為簡單、結構合理、便於實現，為客戶管理風險，穩步參與期權交易提供了便利。
(二)組合保證金
大商所已對期權組合保證金收取方式進行了大量的研究和市場調研。在上市初期保證市場平穩運行的基礎上，隨著數據的積累，將適時、分步推出組合保證金優惠，以提高資金使用效率，促進期權市場功能的發揮。

⑤ 炒期貨需要交保證金多少

你好，期貨開戶是免費的，沒有資金門檻限制。期貨實行保證金交易制度，你買賣期貨合約，只需要按比例繳納保證金即可，具體每個合約的保證金是不同的，最便宜的1000多點就可以操作。

⑥ 在進行期權交易時，對保證金有什麼規定

1.由於期權是多頭方具有權力，支付期權費，空頭方具有義務，因此在進行期權交易時，交易所或結算公司會向期權賣方收取保證金；而買方無需繳納保證金。
2.保證金分為初始保證金和維持保證金。期權交易者開倉賣出期權時，須按規定交納保證金，此保證金稱為初始保證金；持倉期間，其保證金賬戶的資金還必須維持在一定的水平上，此水平被稱為維持保證金。當保證金賬戶的資金達不到維持保證金水平時，交易所或結算公司會發出追加保證金的通知，如果客戶或會員不能及時補足保證金，交易所或結算公司有權將其部分或全部持倉進行平倉，使其保證金賬戶可用資金達到規定額度。
3.通常情況下，交易所或結算公司會依據行權期限、交易品種、期權類型——如看漲還是看跌，期權所處狀態——如實值還是虛值、是出售裸露期權還是組合期權等的不同，決定計算和收取保證金的數值和方法。

⑦ 進行期權交易，期權的買方和賣方都要繳納保證金。( )

B
進行期權交易，期權的買方不用繳納保證金，期權的賣方必須繳納保證金。

⑧ 期權期貨保證金問題

這是期貨的保證金，不是期權的保證金，相對來說簡單多了，在第一問中是盈利的，第二問中浮虧。

⑨ 哪種期權交易行為需要繳納保證金

期權的賣方需要繳納保證金。期權的買方不需要繳納保證金，只需要支付權利金。