商品指數期貨案例

A. 什麼是股指期貨；具體舉個例子說說

股指期貨（Share Price Index Futures），英文簡稱SPIF，全稱是股票價格指數期貨，也可稱為股價指數期貨、期指，是指以股價指數為標的物的標准化期貨合約，雙方約定在未來的某個特定日期，可以按照事先確定的股價指數的大小，進行標的指數的買賣，到期後通過現金結算差價來進行交割。作為期貨交易的一種類型，股指期貨交易與普通商品期貨交易具有基本相同的特徵和流程。 股指期貨是期貨的一種，期貨可以大致分為兩大類，商品期貨與金融期貨。股指期貨是金融期貨。
目前國內上市的股指期貨有三個品種，分別是以滬深300指數為標的的IF股指期貨，以上證50指數為標的的IH股指期貨，和以中證500指數為標的的IC股指期貨。

B. 股指期貨價格發現功能的案例

所謂的發現功能，就是說在股指期貨的不同月份的走勢反映了未來現貨市場在此月份的走勢，期貨市場開盤時間比股票市場開盤早半個小時，此時對市場預期和各種消息提前半個小時做出反映，以此所謂發現的功能，歡迎交流，加HI，祝你投資順利

C. 股指數期貨 案例 股票期貨 案例

例：某機構在4月15日得到承諾，6月10日會有300萬元資金到賬。該機構看重A、B、C三隻股票，現在價格分別為20、25、50元，如果現在就有資金，每個股票投入100萬元就可以分別買進5萬股、4萬股和2萬股。由於現在處於行情看漲期，他們擔心資金到帳時，股價已上漲，就買不到這么多股票了。於是，採取買進股指期貨合約的方法鎖定成本。假定相應的6月到期的期指為1500點，每點乘數為300元。三隻股票的β系數為1.5、1.3和0.8。則他們首先得計算應該買進多少期指合約。

三隻股票組合的β系數為1.5×1/3+1.3×1/3+0.8×1/3=1.2
應該買進期指合約數＝[300萬元/(1500×300元)]×1.2＝8張

D. 股票指數期貨的相關案例

凡參與過股票交易的人都必然會遇到一個問題：只有當股市上甚或手中的股票上漲時，才可盈利；下跌時，只能眼看股票貶值，或割肉出局。賣出股票時，必須手中要有股票。尤其是「重磅」交易的基金，一進一出，光手續費就不是個小數目。如何解決這個問題呢？如何為手中的股票保值呢？股指期貨就可以保值也可以先賣後買。
在尚無單只股票期貨交易的情況下，開設可放映大盤走勢的股票指數期貨，在股市下跌時作「賣空」交易，就可為手中的股票保值或乾脆利用股市的漲漲跌跌進行股票指數期貨投機。
舉例
假設開設了上證指數期貨交易，當指數達到2000點時，大盤開始下跌。作為基金經理，倉位太重，不可能全部出貨，於是，他可賣空相應數量的指數期貨合約，大盤下跌後，盡管手中的股票貶值了，但手中的指數期貨空頭部位確實處於盈利狀態，在一定的地位將該空頭期貨頭寸了結平倉，其盈利就可全部或部分彌補股票貶值的損失了。對個人投資者，道理也一樣。
通常，股票交易都是實盤交易，即「一分錢，買一分貨」；而期貨交易的最大熱點之一是杠桿交易，即以小博大。設保證金比例為10%，那麼，十分之一的資金就可做成百分之百的交易。這是期貨交易既有高回報率，又有高風險的原因。對於那些投機者而言，他們並不真正想買股票投資，而只是利用股市的漲跌來賺去差價獲利，參與股指期貨交易也是一種選擇。如上例，當指數達到2000點時，投機者判斷股市要下跌，就賣空時量的指數期貨合約，並在一定的地位將該空頭期貨頭寸交接平倉。與基金經理不同的是，投機者此時的盈利為凈盈利。
中國的股票指數期貨現在有滬深300，2010年4月16日上市！

E. 求金融界人士對股指期貨套期保值的案例，並附帶詳細講解！

講太多又不容易突出重點了，我簡單說下核心原理，有問題你再問。
套期保值分為兩類：買套保和賣套保。
買套保：你們公司有一筆銷售回款，兩個月後才能到賬，這筆資金本來是打算投資股票的，因為資金量大，分散買股票，就相當於買大盤了。結果最近大盤大幅度上漲，你看下最近的走勢就知道，漲的很厲害。公司老總很郁悶啊，本來現在就能買的，結果因為資金要兩個月後才到賬，到時候買可能要比現在高太多了。怎麼辦？這個時候就適合股指期貨買套保，只需要10%的保證金，就能買和兩個月後到賬資金一樣數量的股票。兩個月後，資金到賬了，買進股票的同時，賣出股指期貨。雖然買的股票價格高，但期貨上把這個差價都賺回來了，這就是買套保。
賣套保呢，原理一樣，只是需要反過來：持有很多股票，擔心大盤跌，所以在股指期貨上賣出。如果真的跌了，股票上的損失可以通過期貨的獲利對沖。
鍵盤敲了半天，核心的就是這樣，有問題再問；沒問題就採納吧。

F. 期貨中的商品指數是如何確立的具體計算方法是什麼有沒有實例

把該品種的所有合約的量和價進行加權平均計算得到的

G. 可以參照文華商品指數做期貨嗎

可以參考，但不能參照，因為文化商品指數是綜合類，具體期貨品種走勢有強有弱。

H. 商品期貨指數是怎麼計算的請舉例說明一下，謝謝

他是根據幾個月的連續計算出來的。
你看看 幾乎是後邊幾個合約的加權平均價！
只是個參考的數值

I. 商品期貨是如何交易的說詳細點兒，最好舉一個好的例子，有獎哦

樓主您好！

我是期貨從業人員，下面從套期保值和風險投資兩個角度給您解釋下商品期貨的交易過程：

（一）套期保值：

1.買入套期保值：（又稱多頭套期保值）是在期貨市場中購入期貨，以期貨市場的多頭來保證現貨市場的空頭，以規避價格上漲的風險。

例：某油脂廠3月份計劃兩個月後購進100噸大豆，當時的現貨價為每噸0.22萬元，5月份期貨價為每噸0.23萬元。該廠擔心價格上漲，於是買入100噸大豆期貨。到了5月份，現貨價果然上漲至每噸0.24萬元，而期貨價為每噸0.25萬元。該廠於是買入現貨，每噸虧損0.02萬元；同時賣出期貨，每噸盈利0.02萬元。兩個市場的盈虧相抵，有效地鎖定了成本。

2.賣出套期保值：（又稱空頭套期保制值）是在期貨市場出售期貨，以期貨市場上的空頭來保證現貨市場的多頭，以規避價格下跌的風險

例：5月份供銷公司與橡膠輪胎廠簽訂8月份銷售100噸天然橡膠的合同，價格按市價計算，8月份期貨價為每噸1.25萬元。供銷公司擔心價格下跌，於是賣出100噸天然橡膠期貨。8月份時，現貨價跌至每噸1.1萬元。該公司賣出現貨，每噸虧損0.1萬元；又按每噸1.15萬元價格買進100噸的期貨，每噸盈利0.1萬元。兩個市場的盈虧相抵，有效地防止了天然橡膠價格下跌的風險。

（二）風險投機：

1.利用某一品種價格的波動進行投機操作
(a)買空投機
例：某投機者判斷7月份的大豆價格趨漲，於是買入10張合約(每張10噸），價格為每噸2345元。後果然上漲到每噸2405元，於是按該價格賣出10張合約。獲利：
（2405元/噸-2345元/噸）X10噸/張X10張=6,000元

(b)賣空投機
例：某投機者認為11月份的小麥會從目前的1300元/噸下跌，於是賣出5張合約（每張10噸）。後小麥果然下跌至每1250元/噸，於是買入5張合約，獲利：
（1300元/噸-1250元/噸）X10噸/張×5張=2，500元

2.套利
(a)利用相關品種的價差套利。
(b)利用不同期貨市場上同一品種的價差套利。
利用同一品種不同交割月的價差套利。
(d)利用現貨與期貨的價差套利。

有問題歡迎追問^_^