94年銅期貨價格

1. 九四至九六年間那幾個股票、期貨漲幅巨大

你說的問題，究竟是股票還是期貨，94-96年之間有配股權證，1992年-1996年之間主要是配股權證以及國債期貨，而國債期貨出現過3.27和3.19事件之後，被叫停。當時的期貨市場主要是實物期貨和國債期貨，並沒有你說的所謂股票期貨。2010年4月16日，中國才推出股指期貨。這個是以滬深300指數為標的的股票期貨。我想你表達的意思應該是指配股權證。配股權證是上市公司給予其老股東的一種認購該公司股份的權利證明。我國股市的第一個權證是1992年6月滬市推出的大飛樂股票的配股權證。期間一直持續。不知道你是否表達的是這個意思。

2. 誰知道有94年的老股民嗎回想一下當年國債期貨的火爆場景

國債期貨現在又要卷土重來了,回想94年的火爆場面,記憶猶新!94年中國股市那比現在還要熊,從800點跌到300多點,但是94年國債期貨出來了,萬人空巷,大家都去炒國債期貨去了!後來到了1995年,出了「327事件」(也就是裸賣空搞的太過火的事情),國債期貨關門。結果第二天股市漲了33%,第三天漲了12%,之後過了一個周末,周一又漲了5%。國債期貨是中國股市老敵人了,現在它又殺回來了,估計94年的那個超級熊市又要重演了!

3. 求最新各期貨品種的成本價

LME銅進口成本價計算

LME銅進口成本價=LME銅的交易手續費 +（LME三月銅價 + CIF升水 + 利息）* 匯率 *（1 + 關稅稅率）*（1 + 增值稅率/（1 + 增值稅率））*（1 + 開證費率 + 商檢費率）+ 港雜費 + 短駁費 + 入庫費

1、交易手續費：國際為貨價的（1/16）%；國內為貨價的0.06%

2、CIF升水：外商報價或談判產生，現貨報價假定為：CIF上海110美元/噸——120美元/噸

3、利息：Liber+1%，目前約為6.0%

4、匯率：官方定價，目前為8.27

5、關稅：2%

6、增值稅率：17%

7、開證費率：貨價的0.15%

8、商檢費率：貨價的0.15%

9、港雜費、短駁費、入庫費150元/噸

10、倉儲費0.25元/噸日（如需交割此項應算入，另需支付交割費）

舉例說明：假定某日LME銅價為2876美元，進口成本價為：

2876*（1/16）%*8.27＋（2876+120+2876*6%*5/12）*8.27*（1+2%）*（1+15.45%）*（1+0.15%+0.15%）+150＝29981元

LME鋁進口成本價計算

LME鋁進口成本價=LME鋁交易手續費 +（LME三月鋁價 + CIF升水 + 利息）* 匯率 *（1 + 關稅稅率）*（1 + 增值稅率/（1 + 增值稅率））*（1 + 開證費率 + 商檢費率）+ 港雜費 + 短駁費 + 入庫費

1、LME鋁交易手續費：國際為貨價的（1/16）%；國內為貨價的0.06%

2、CIF升水：外商報價或談判產生，現貨報價假定為：CIF上海75美元/噸－80美元/噸

3、利息：Liber+1%，目前約為6.0%

4、匯率：官方定價，目前為8.27

5、關稅：5%

6、增值稅率：17%

7、開證費率：貨價的0.15%

8、商檢費率：貨價的0.15%

9、港雜費、短駁費、入庫費150元/噸

10、倉儲費0.25元/噸日（如需交割此項應算入，另需支付交割費）

舉例說明：假定某日LME銅價為1728美元，進口成本價為：

1728*（1/16）%*8.27＋（1728+75+1728*6%*5/12）*8.27*（1+5%）*（1+15.45%）*（1+0.15%+0.15%）+150＝18697元
大豆進口成本價計算

CBOT大豆成本價＝［(CBOT大豆價格+貼水)*單位換算＋海運費用］*匯率*（1+關稅）*［1＋增值稅/（1＋增值稅）］＋保險費等其它各項費用

1、 CBOT大豆價格(美分/蒲式耳)

貼水：40美分/蒲式耳

單位換算：1噸=36.744蒲式耳

海運費：20美元/噸

2、關稅（關稅率3％）

3、增值稅（增值稅率13％）

4、保險費8元/噸

5、中間商傭金40元/噸

6、卸船費22元/噸

7、商檢、衛檢費5元/噸

8、港雜費12元/噸

9、入庫短途費20元/噸

10、其它雜費10元/噸

4項-10項其他費用共計120元/噸

舉例說明：假定某日CBOT大豆價為880美分，進口成本價為：

［（880＋40）*36.744＋20］*8.27*(1＋3%)*（1＋11.5%）＋120＝3520元
天然橡膠進口成本價計算

目前，上海期貨交易所天然橡膠合約的交割等級為：國產一級標准膠SCR5符合國家標准GB8081－8090－87，進口煙片膠RSS3符合《天然橡膠等級的品質與包裝國際標准（綠皮書）》（1979年版）。由於進口產品涉及的手續比較多，因此相應的成本也較多，進口煙片膠RSS3的成本大致如下：

天然橡膠進口成本價＝進口售價（即報價）×匯率（人民幣對美元）＋關稅＋增值稅＋其他費用

1、假設泰國對中國的報價為A美元/噸，海上運費與保險費為40美元/噸， 如果是遠期付款（一般是一個月），則報價提高10美元/噸。到岸價B=（A+40）*8.3=8.3A+332

2、天然橡膠的進口關稅為C（20％）=B*20%=1.66A+66.4

3、增值稅D=(B+C)*17%=1.6932A+67.728

如果用於交割，期交所規定在的增值稅專用發票，進口橡膠適用17％稅率，國產適用13％稅率。

4、其他費用E：貨物到港、吊裝等費用200元/噸，進口商的進膠所需資金利息、運雜費、倉儲費等費用大致為150元/噸。

天然橡膠進口成本價計算公式＝B+C+D+E

＝(8.3A+332)+(1.66A+66.4)+(1.6932A+67.728)+350

＝11.6532A+816.128

≈11.7A+816

按照這個公式，東南亞一般報價所對應的進口成本：

東南亞報價中國的進口成本東南亞報價中國的進口成本

（美元/噸）（人民幣/噸）（美元/噸） （人民幣/噸）

800 10176 1450 17781

900 11346 1500 18366

950 11931 1550 18951

100012516 1600 19536

105013101 1650 20121

110013686 1700 20706

115014271 1750 21291

120014856 1800 21876

125015441 1850 22461

130016026 1900 23046

1350 16611 1950 23631

1400 17196 2000 24216
燃料油進口成本價計算：

燃料油進口成本價＝（MOPS價格＋貼水）×匯率×1.2402＋其他各項費用

MOPS價格（以B/L提單日或NOR為基準，全月2＋1＋2、2＋0＋3等方式計價）

匯率：按當天的外匯牌價計算

1.2402=（1＋0.06）×1.17（包含關稅和增值稅）

其他費用：種類較多，根據情況可包含下列內容：進口代理費、港口費/碼頭費、倉儲費、商檢費、短駁費、衛生檢查費、保險費、利息、城市建設費和教育附加費、防洪費等

1、 貼水：13.5美元

2、 匯率：8.29

3、 進口代理費：35元/噸

4、 港口費：26元/噸

5、 倉儲費：30元/噸

6、 商檢費：2.4元/噸

3項-6項其他費用共計94.3元/噸

舉例說明：假定某日MOPS價格為158.25美元，燃料油進口成本價為：

(158.25+13.5)×8.29×1.2402+93.4=1859.206元
CBOT大豆壓榨利潤構計算公式：

按照1蒲式耳大豆大約能壓榨出11磅豆油的出油率，44磅豆粕的出粕率，1蒲式耳大豆壓榨利潤計算：

1蒲式耳大豆壓榨利潤=11*豆油價格（美元/磅）+44*豆粕價格（美元/磅）—大豆采購價格（美元/蒲式耳）—加工費

七、國產大豆壓榨利潤值計算公式為：

國產大豆按16%的出油率和78.5%的出粉率，壓榨利潤可以依照下列公式計算：

1噸大豆壓榨利潤=豆油銷售價格×0.16＋豆粕銷售價格×0.785－大豆采購價格－加工費 供參考、還有、成本區是要有多年的經驗仔細盯盤才能看出來的

4. 通貨膨脹了這么多年，為什麼從94到現在近20年，期貨商品價格指數只漲了2倍不到呢

統計口徑不一致。通脹一般是說CPI指數，比如在經濟學上超過6%就是通脹，而這個CPI統計的商品一般是最終消費品，例如饅頭、自行車等等。而期貨商品價格指數，統計的是初級原材料或大宗商品，就是小麥或者鋼鐵價格。一般來說，原材料價格上漲一點，通過幾個工序和流通渠道成為最終消費品到消費者手上，會成倍漲價。

總體來說，通脹是經濟學定義或者民生感覺，甚至是新聞媒體用語，反應了現象，但不太精確反應價格上漲幅度及速度。而期貨商品價格指數，則是精確反應了價格變動的時間和幅度，兩者不一致是可以理解的

5. 鋼材期貨的價格影響

1.1993年—1994年線材期貨合約的上市背景及交易情況
20世紀80年代後期建立的鋼材現貨批發市場，改變了生產計劃由國家規定、產品由國家分配的傳統格局，在一定程度上提高了鋼材生產企業面向市場、適應市場的能力，也為建立統一、高效、通暢的鋼材流通體系打下了基礎。但當時普遍出現的「三角債」以及由現貨市場本身的缺陷如信息不暢、交易缺少公開性所帶來的問題，困繞著鋼材生產和經營企業，制約了鋼材市場的進一步發展。因此，人們急需找到一條履約率高、質量有保障、能產生權威價格的有效途徑，線材期貨品種正是順應市場經濟發展的需要，在鋼材流通體制改革的進程中應運而生。1993 年3 月，蘇州商品交易所率先推出了φ6.5mm線材期貨交易。之後，天津聯合期貨交易所、沈陽商品交易所、重慶商品交易所、上海建築材料交易所和北京商品交易所也相繼推出該品種的期貨合約。
1993—1994年，中國的經濟正處於特定的起步發展階段，一方面，由於線材是基本建設中不可缺少的產品，市場需求面廣量大，線材期貨交易一推出，馬上得到鋼廠、物資流通企業和使用廠家的積極響應，另一方面，由於當時的銀行資金相對寬松，因而催化了新上市的線材期貨品種的交易規模迅速擴大。這期間全國線材期貨交易累計成交總量達到4.52多億噸，成交金額計1.32多萬億元，交割總量251多萬噸，成為當時全國成交量最大的商品期貨品。
由於當時國內期貨市場發育不成熟，各項法規制度建設滯後，使交易量大、流通性強的期貨大品種缺乏良好的運作環境。
第一階段（1993年3月至6月），由於國民經濟的快速發展，國內鋼材需求迅猛增長，線材現貨價格由1700元/噸一路攀升，至93年上半年，突破4000元/噸。作為現貨市場價格的預期，線材期貨價在93年初，高位運行於4000元/噸左右，與當時的現貨價保持同步。
第二階段（1993年7月至11月），受國家緊縮政策的影響，鋼材市場需求減少，而國內鋼材產量和國外進口繼續增加，線材現貨價格迅猛下跌，由最高時的4200元/噸降至2620元/噸，跌幅達37.62%。線材期貨價提前於現貨價急速下跌，如三個月的期貨由最高4270元/噸跌至2347元/噸，跌幅達45.04%。
第三階段（1993年12月至94年1月），國民經濟快速增長的過程中形成的泡沫，給市場帶來通貨膨脹的趨勢，在這種趨勢的拉動下，加之銀根松動的配合，現貨價格出現短期回升，而期貨價格在交易者的推波助瀾下，先於現貨價迅速反彈，最高價位3840元/噸，超過了當時的現貨價。
第四階段（1994年2月後），國家採取了抑制通貨膨脹的調控措施，社會需求不旺，加之鋼材庫存過大、進口過多，期貨價格一路回落。 線材期貨品種是具有中國特色的好品種。1993年，中國的期貨交易所在沒有任何國際參照物的情況下，首創線材期貨品種並成功上市，這在世界期貨交易史上具有突破性的意義。
1.線材期貨交易中的價格發現功能
線材期貨上市交易後，由於參與者眾多、成交量大、流通性強，所以價格的預期性較為真實、可靠。分析蘇州商品交易所線材期貨價格與現貨價格對比走勢圖可以看到：1993年6月份以前，受供需影響，期價在4000元/噸左右高位運行，與當時的現貨價格保持同步；6月份以後，國家宏觀調控措施逐步到位，在交易者合理預期下，期價先於現貨價下調至2340元/噸；當年年底，由於大規模基建項目上馬，引發交易者對遠期價格看好，期價又呈遠期升水態勢；而到1994年年初，面對國家宏觀調控政策加緊實現，期價又掉頭向下，此後，再未高過國家計委規定的指導價。整個過程中，在一般月份沒有出現期價遠遠偏離現貨價的情況，而到交割月份期價又基本與現貨價接軌。另外，與開設期貨交易前的現貨價格波動比較，1993年，現貨市場上，φ6.5線材最高價4400元/噸，最低價1600元/噸，而期貨價最高4270元/噸，最低2340元/噸，減少波動870元/噸。期價起到了削峰填谷的調整作用。由此可見，在近兩年的期貨交易中，線材的期貨價格走勢是貼近實際，比較理性的，基本上真實反映了中國政治、經濟因素對期貨市場的影響。
2.線材期貨交易為企業提供了迴避風險的渠道
正因為成交活躍及期貨價格走勢相對合理，使得鋼材市場的各類主體可以利用期貨市場來迴避現貨價格風險。在線材期貨交易中，曾涌現了一些成功的套期保值案例。如蘇州商品交易所線材上市之初，只有蘇州、南京兩家地方鋼鐵企業參加，隨著套保功能的發揮，一年後發展到華東地區生產線材的大中型鋼廠相繼入市，其他地區的主要鋼廠也都以不同形式參與了線材的套期保值交易。在期貨價格的兩波大跌勢中，一些鋼廠在高價位時按生產計劃在遠期合約上拋售，既實現了銷售，又確保了貸款及時回籠，免受了三角債之苦，還避免了現貨價大跌帶來的重大損失。
3.線材期貨交易為鋼材流通創造了規范的交易環境
線材期貨交易以公開競價、計算機撮合成交為手段，改革傳統落後的交易方式，規范了交易行為，為鋼材流通創造了一個公開、公平、公正的交易環境，保證了交易的透明度。 1.線材期貨交易的價格發現功能有所體現，但套期保值功能尚不成熟
在線材期貨交易中，首鋼、鞍鋼、唐鋼、包鋼等一些國有大中型鋼廠曾以不同形式參與了套期保值交易。但是，由於當時的市場發育不成熟，對套期保值尚沒有一套健全的管理辦法，不少市場參與者對套期保值缺乏正確的認識和運用，在交易過程中，遇到行情波動，便一改初衷，參與投機，從而誤失套保良機，造成損失。
2.線材期貨交易後期，風險管理存在問題，造成投機過度
線材期貨上市交易期間，由於當時國內期貨市場尚處於試點階段，市場管理者、交易者尚未成熟，表現在：第一，期貨合約設計不盡合理；第二，交割倉庫布局不夠合理，如蘇州商品交易所的線材交割倉庫集中在華東地區，使投機者操縱市場有機可乘。沒有建立品牌交割制度，交割量不宜控制，交割質量缺乏保證，容易產生糾紛；第三，各項法規制度建設滯後，整個市場缺乏嚴格的風險管理規范和抵抗風險的能力；第四，交易者缺少科學、合理的投資意識，一些管理部門對期貨市場存在一些不正確的看法。綜上種種原因造成線材期貨交易在後期一度投機過度，使廠家、商家造成損失，給社會帶來負面影響。
3.國家根據宏觀調控的需要暫停線材期貨交易是必要的
由於線材上市交易期間，當時國內期貨市場發展不成熟、期貨合約的設計不嚴密、管理不規范等原因，造成了線材交易一度投機過度，給社會帶來不良影響，1994年3月國務院依國家宏觀調控的需要而暫停了該品種的期貨交易是完全必要的。

6. 期貨新手，銅每點是多少錢啊，具體是如何計算呢

銅一手是5噸，每跳動一下是10元/噸，所漲1770就是一手獲利或者虧損8850元（1770x5），昨天上漲1770點就是銅一噸上漲1770元。農產品一般是一手10噸，上漲90就是一手獲利或者虧損900元（90x10），漲90點就是該農產品漲了90元一噸。
股指期貨交易實行保證金制度。股指期貨合約的保證金為12％，每點價值300元。若在3000點買入1手股指期貨合約，則合約價值為90萬元。保證金為90萬元乘以12％，等於108000元，這筆保證金是客戶作為持倉擔保的履約保證金，必須繳存。若第二天期指升至3050點，則客戶的履約保證金為109800元，同時獲利50點，價值15000元。盈虧當日結清，這15000元在當日結算後就劃至客戶的資金帳戶中，這就是每日無負債結算制度。

7. 期貨問題

1. 期貨：在期貨交易所內進行的標准化合約的買賣形式。
2. 平倉：買入後賣出， 或賣出後買入結算原先所做的新單。
3. 分倉：交易所會員或客戶為了超量持倉，以影響價格，操縱市場，借用其他會員席位或其他客戶名義在交易所從事期貨交易，規避交易所持倉限量規定，其在各個席位上總的持倉量超過了交易所對該客戶或會員的持倉限量。
4. 移倉（倒倉）：交易所會員為了製造市場假象，或者為轉移盈利，把一個席位上的持倉轉移到另外一個席位上的行為。
5. 履約：當看漲期權持有人希望買進相關期貨合約或當看跌期權持有人希望賣出相關期貨合約時所採取的行動。
6. 差距：同種商品等級、品位和不同交貨地點間的價格差異。
7. 傭金：經紀公司為客戶執行交易時收取的費用。
8. 頭寸：在交易中所持有的買賣合約數。
9. 多頭：看漲買入。
10. 空頭：看跌賣出。
11. 做空機制：認為價格將要下跌時，可預交10%的定金從第三人手中借來貨物賣出，待平倉時在買進還給第三人，將所交的定金收回的方式。

8. 2006-2008，國際原油期貨價格

幫你一下吧，這些數據很不好找，珍惜啊。這是美國原油連續圖的價格，以美元計價

美原油指
時間 開盤 最高 最低 收盤 成交量 成交額
2006/01/31 62.1600 69.7500 62.0400 68.8700 517638592 710387
2006/02/28 68.7500 69.7800 60.4900 63.6000 538054976 687686
2006/03/31 63.7700 68.4800 61.8700 68.0900 575925376 694297
2006/04/28 67.7000 75.9600 67.4300 73.5800 510734304 734938
2006/05/31 73.4500 76.4100 69.5200 72.4200 556458112 724635
2006/06/30 72.3900 75.4200 69.6700 75.1600 494703200 707475
2006/07/31 75.1800 80.1000 74.5100 75.8300 401216704 740234
2006/08/31 75.8800 79.0900 70.9300 72.3200 524692704 747158
2006/09/29 72.2400 72.4000 61.3200 64.8500 582314880 768675
2006/10/31 64.9800 65.2300 59.9000 61.2400 702309504 763194
2006/11/30 61.2300 66.2300 59.5400 65.5400 781484800 885962
2006/12/29 65.4500 66.3400 62.4400 63.4000 705898624 867870
2007/01/31 63.5500 63.8300 52.2500 59.6300 1090667008 968962
2007/02/28 59.5500 64.0800 58.3300 63.8600 985939072 917032
2007/03/30 63.9200 69.0200 60.6000 67.7000 999153792 973539
2007/04/30 67.5600 68.5300 64.7400 67.6200 955812416 896441
2007/05/31 67.7200 68.6300 63.4400 66.1100 911579712 973735
2007/06/29 66.1200 71.6900 65.7700 71.1600 774301568 1004869
2007/07/31 71.0700 76.6800 70.4600 76.4900 801624000 1009714
2007/08/31 76.4000 77.0300 68.3500 72.4600 878100224 1004310
2007/09/28 72.0300 81.5200 72.0300 79.7900 890627712 985306
2007/10/31 79.7500 92.7000 77.2100 92.2900 1033630080 998946
2007/11/30 92.9600 96.3000 87.0900 87.3500 898809216 1069319
2007/12/31 87.5300 95.6900 85.3000 94.2200 623650176 1028220
2008/01/31 94.3700 98.0900 85.0300 91.1900 890060096 1038436
2008/02/29 90.8300 101.9500 86.2000 100.7700 909558080 1083808
2008/03/31 100.5900 108.4900 97.4300 100.2500 1089076096 1024991
2008/04/30 100.2300 117.6500 98.4400 112.2100 950450816 989301
2008/05/30 112.2000 135.5700 108.7800 127.1300 1165799680 966862
2008/06/30 127.2700 144.1200 122.0200 140.7400 1085636992 917830
2008/07/31 140.9900 147.9400 121.4600 124.7100 962175872 844310
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