期貨外匯衍生品例題解析
A. 金融衍生產品相關題目：衍生品設計
根據您的需求。這個最合適的產品將會是外匯期貨期權 本衍生品為一權利 如果現在是1月，6個月之後，7月1日，該期權持有人有權利以某一敲定價格按照一定的比例兌換制定外幣。 如，A期權，7月1日，可以以2.02的匯率兌換磅美 B期權，7月1日，可以以2.09的匯率兌換磅美 然後就是，我買入一份 磅美敲定價格為2.02的權利，無論匯率如何，有權以2.02的價格以（英鎊兌換美元），（具體多少份額你自己設定） 賣出一份，美磅敲定價格為1/2.09的權利，無論匯率如何變化，只要權利持有方提出，則無條件以1/2.09的價格向我以1/2.09的匯率美元兌換英鎊。 如果匯率低於2.02，由於我行權有利，那麼我將會形式期權權利，以2.02的價格兌換，如果匯率高於2.02，我將會以市場價行權。 在匯率低於2.09之前，美鎊兌換期權持有人不會行權，因為行權還不如直接在市場上兌換的利潤大。當匯率高於2.09的時候，權利持有方將會形式權利，以1/2.09的價格行權兌換。 總體效果，當匯率小於2.02，那麼，我的兌換匯率為2.02，當匯率大於2.09，我的兌換匯率為2.09，當匯率在兩者之間，我的兌換匯率為市場匯率。 思路是這個樣子，你自己再改成你的專業詞彙吧。。有問題跟我QQ交流~~
B. 外匯期貨的計算（簡單題）
第一問答案：（平倉價1.6012-開倉價1.5841）*62500*10=10687.5
第二問答案：（平倉價1.5523-開倉價1.5841）*62500*10=-19875
註：第一問是盈利的，第二問是虧損的，英磅的合約乘數是62500
C. 期貨及衍生品基礎計算題
真懶啊，都不能打出來，也不知道看的對不對
270做多5手 = 270 *5*1000克（上商所黃金每手1000克）=1350000
290平倉2手 = 290*2*1000 =580000
盈利等於
（290-270）*2*1000=40000
結算價280 則 持倉盈虧 為 （280-270）*3*1000=30000
保證金佔用，沒辦法計算，因為沒給出資金總額，假定該賬戶資金總額等於開倉資金的話那麼（最後看不清不知道保證金是不是10%，我按10%算）
收盤後保證金等於 280*3*1000*0.1=84000
而最早開倉資金為1350000*0.1=135000
則保證金目前為 84000/（135000+40000）= 0.48
D. 外匯期貨相關題目。
D C B C A C C
E. 期權期貨衍生品練習題
a.這樣可行，理論依據為利率互換理論。
b.互換前甲公司需支付利息為：2000萬*（ LIBOR+0.25%）
甲公司需支付利息為：2000萬*10%
互換後甲公司需支付利息為：2000萬*（ LIBOR+0.75%）
甲公司需支付利息為：2000萬*9%
互換後合計降低融資成本：
10%+ LIBOR+0.25%-(9%+ LIBOR+0.75%)=0.5%
c.設甲給乙的貸款的固定利率為i,
乙公司直接貸固定利率貸款利率為10%，則i首先應滿足：i<=10%
其次甲公司在利率互換中不能損失，
則有i-9%>= LIBOR+0.75%- LIBOR+0.25%
綜上所述計算得出：9.5%<=i<=10%
F. 期貨及衍生品基礎的試題，各位能夠為我詳解下題
8 美分/蒲式耳
G. 期貨外匯計算題，求解啊，謝謝了
A 盈利47250
賣出利率期貨，利率上升了（即期貨價格下降了），企業盈利：
1000萬*（94.29-92.40）*3/12/100=47250
H. 外匯期貨計算題
2000*350 = 700000瑞士法郎 ， 700000/125000 = 5.6 套期保值需要合約分數為6份
擔心匯率上升， 所以做買入套期保值
現貨 按3月即期匯率CHF/USD=0.6309/15 ，支付700000瑞士法郎需要 700000*0.6315=442050美元
按5月即期匯率CHF/USD=0.6445/50，支付700000瑞士法郎需要 700000*0.6450=451500美元
5月比3月多支付451500-442050=9450美元
期貨 3月5日賣出6份瑞士法郎期貨合約，買入價格CHF/USD=0.6450
5月5日平倉，平倉價CHF/USD=0.6683
期貨盈利233點，每個點的合約價值12.5美元，6*12.5*233=17475美元
盈虧 17475-9450=8025美元