對沖長期國債出售利率期貨
㈠ 一般而言,投資者對中長期國債期貨的多頭頭寸套期保值,則很可能要( )。
C
答案解析:
[解析]
投資者持有中長期國債期貨的多頭,為了防止將來價格下跌的風險,需進行空頭套期保值。
㈡ 國債期貨套期保值是為了什麼
套期保值都是為了規避價格波動的風險,對沖現貨國債價格波動的風險,套期保值分多頭保值和空頭保值。
多頭套期保值,又稱買入套期保值,是指准備將來某一時期投資於國債的投資者擔心因價格上漲而使購買國債的成本增加,而先在國債期貨市場上買入一筆期貨合約,以便對沖未來價格的不確定性。
空頭套期保值,又稱為賣出套期保值,是指投資者准備將來某個時期賣出國債以變現,擔心到時候價格下跌而受損失,於是先賣出一筆期貨合約,屆時再買入等額期貨合約,以便對沖價格的不確定性。
㈢ 除了國債期貨 什麼能對沖利率風險
國債跟隨利率升降。利率下調利息收入減少之際,投資黃金白銀等期貨,房地產和外匯等,雖說不上能對沖,但是也是多方位投資積極爭收。不過這些投資專業行性強而且風險也較高,要心中有數。
㈣ 長期利率期貨期權的主要商品1美國中期國債2美國短期國債3美國長期國債4歐洲長期國債5歐洲短期國債。請問是
應該是3,美國長期國債
長期利率期貨期權是在長期利率期貨基礎上的,在長期利率期貨中,最有代表性的是美國長期國債期貨(15年以上)和10年期美國中期國債期貨,短期利率期貨的代表品種則是3個月期的美國短期國庫券期貨和3個月期的歐洲美元定期存款期貨
㈤ 國債期貨對沖如何套利
國債期貨期現套利可採用延遲進入交易的模式,即以可交易的較低價格買入國債,保證手頭持有可交割的現券用於交割,並在現券持有期間可獲得一定的利息收益,而在國債期貨市場以可交易的較高價格賣出適當數量的期貨合約。
㈥ 用10年國債期貨來對沖股票合適嗎
不合適,國債期貨和股票的相關性很低的,股票對沖的工具最好是股指期貨或者期權,而國債期貨和利率有關,兩者之間可以做對沖的。
㈦ 利率期貨是怎麼搞的,是買賣利率嗎怎麼買賣
利率期貨是指以債券類證券為標的物的期貨合約, 它可以迴避銀行利率波動所引起的證券價格變動的風險,而利率期貨價格與實際利率成反方向變動,即利率越高,債券期貨價格越低;利率越低,債券期貨價格越高。說簡單一點,利率期貨就是把在利率的未來變動中來投機或者套利。
比如說現在的一年期利率是1.75%,此時某債券價格105元,你預計3個月之後利率你會變成2%,(當然一般來說不會變化真么大,這里為了說明道理誇大了的),這樣算下來債券的價格就會下跌,那你就可以這時候做空某債券,相當於你這個時候以105元的價格向別人借來賣出去,等到3個月後價格下跌後你就以便宜的價格(比如98元)買回這只債券,還給別人。當然,如果3個月後利率沒有向你預測的那個方向走,反而下降了,利率下降就要引起債券價格上漲,那時候你就要以高價買回來債券去還給別人。這只是一個比方,實際上的價格和利率要根據實際來算,期限也很靈活。
㈧ 企業A擬在6個月後公開發行債券,為了對沖發行利率變動的風險,它應當()國債期貨進行套期保值;
應選C,賣出,買入。
㈨ 為什麼債券期貨屬於利率期貨
因為債券期帶買賣的是買賣一定數量的某種利率相關商品。
債券期貨是利率期貨 (Inter est Rate Futures) 的一種,是一個標准化的買賣契約,買賣雙方承諾以約定的價格,於未來特定日期,買賣一定數量的某種利率相關商品。這個 「利率相關商品」 通常是一個中長期的債券。
所謂利率期貨是指以債券類證券為標的物的期貨合約, 它可以迴避銀行利率波動所引起的證券價格變動的風險。利率期貨的種類繁多,分類方法也有多種。通常,按照合約標的的期限, 利率期貨可分為短期利率期貨和長期利率期貨兩大類。
㈩ 國債期貨對沖有什麼技巧
在股指期貨當中,股指期貨可以近似認為與滬深300指數走勢一致,因此,可以理解為用市場風險因子進行股票現貨的對沖;而在國債期貨當中,其用來進行對沖操作的工具實際上是處於動態變化當中的。