國債收益率跟期貨關系
A. 國債等的交易量與其收益率之間,有何關系因果關系
交易量與收益率之間是不存在絕對關系的。
價格與到期收益率才是絕對的反向關系。
原本國債不征稅的情況下,標價的到期收益率就是投資者實際持有到期的收益
如果開始征稅,投資者實際拿到的收益就少了,因此國債對於投資者的吸引力就少了,那麼直接的影響就是其價格下跌,到期收益率就會上升。
換一個角度來說,既然投資者拿到的收益少了,就會要求一個比原本高的標價的到期收益率,才能使實際的收益與原來的水平相同。
國債的免稅是它不同於其他債券的一個特性,
我理解他的意思是說,給國債征稅相當於為這個品種設置了一個障礙
那麼投資者原本的交易熱情會受到影響,因為原本對國債的需求和供給可能被其他品種替代了,因此有可能會影響其成交量。
B. 為什麼國債期貨與利率成反比
舉個例子先。啥叫收益率,收益率就是大家買債券賺的錢和投入本金的比率。啥叫債券價格,債券價格就是大家願意購買債券所付出的代價。當然啦,買入後獲得的收益越高當然大家就越可能以更高的價格買入。反之亦然。這有點類似賭球的冷門和熱門,收益期望是一樣的,但收益實現的可能性越小那收益率就越高唄。呵呵呵,有點繞啊。不過,解釋來解釋去就是同意反復吧,呵呵呵呵。
C. 國債收益率與股市有什麼關系
國債指數和股指有很直接的關系,可判斷短線資金的流向。給投資人以指導.在整個社會資金供給量相對穩定的前提下,如果股市行情看漲,股票市場收益率提高,資金在利潤的引導下必定從債券市場轉向股票市場。反之亦然。股票市場和債券市場之間這種此消彼長的關系就是所謂的「翹翹板效應」。
D. 誰給我講一講什麼事國債收益率,跟利率有什麼關系
國債收益率和銀行利率的概念是差不多的,只是利率的高低不一樣,國債的收益率會考慮銀行的利率來定的,會比銀行存款利息要高一些,而且沒有利息稅,因為是政府發行的債券,是非常穩定的,所以被稱謂是金邊債券。很多喜歡穩定的投資人會選擇購買國債。
E. 國債收益率與利率的關系
一樣的意思
F. 債券收益率和價格變化的關系是什麼
債券的收益率與債券的價格呈反向變動關系,債券價格越低表明現值越低,在終值一定的情況下現值越低收益率越高。
G. 國債收益與利率的關系
首先,國債價格與國債收益率是負相關,價格越高收益率越低;反之,價格越低收益率越高;例如1張國債面值是100元,到期贖回也是100元,還有2元的利息,即2就%是他的收益率(2/100*100%=2%);如果買的人多了,價格上升變成102元,但到期贖回卻只能有100元,以及利息2元,那麼你以102元買入的成本減去利息收入就為零,收益率就為零了;到期本金贖回100元+2元利息-102元成本=0。
通常銀行利率上調,高於國債平均收益率的話,投資者傾向拋棄國債轉存銀行存款,拋售國債越多,國債價格就會下跌,從而推升其國債收益率。反之,銀行降息,投資者會湧入高收益率的債市,從而推高國債價格,降低其收益率。
但以上,並不是絕對,因為市場受多種因數影響。而利率有很多種,基準利率、同業拆借利率、零售利率等。